凈利率現(xiàn)金含量是指生產(chǎn)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額與凈利潤之比。指標越大，表示銷售收款能力強，成本低，財務壓力小。凈利潤現(xiàn)金含量=凈現(xiàn)金流量/凈利潤。現(xiàn)金流量凈額是根據(jù)現(xiàn)金流量計算得出的，而凈利潤是按照權(quán)責發(fā)生制計算的。例如，如果一家公司收到大量的預付款，沒有確認收入，也不計算利潤，而是收到現(xiàn)金，該比率將非常高。
凈利率現(xiàn)金含量的作用
凈利率現(xiàn)金含量可以反映企業(yè)的短期財務風險，因此該比率也稱為盈余現(xiàn)金保護倍數(shù)，反映了公司當期凈利潤中現(xiàn)金收入的保護程度。盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)從現(xiàn)金流入和流出的動態(tài)角度評估公司收益的質(zhì)量，并再次修改公司的實際收益能力，從而揭示公司的潛在財務流動風險。如果凈利潤的現(xiàn)金含量顯著下降，則可能表明公司的銷售收款率下降并且?guī)齑婵赡芊e壓。它反映了公司產(chǎn)品競爭力的下降，信貸銷售的增加以及公司財務風險的增加。
